小股东披露问题

david_4317

请教各位大牛们一个问题：这几天律师让公司股东出具无诉讼仲裁的声明。但公司引进的PE（持股5%以上）目前有诉讼（PE起诉另一个项目上的创始人，起诉金额几千万），对该诉讼要不要写到材料里面披露出来啊？要是披露出来会有影响吗？

NLW

根据《公开发行证券公司信息披露编报规则第12号》，律师报告要披露。
第四十九条　诉讼、仲裁或行政处罚
　　（一）发行人、持有发行人5％以上（含5％）的主要股东（追溯至实际控制人）、发行人的控股公司是否存在尚未了结的或可预见的重大诉讼、仲裁及行政处罚案件。如存在，应说明对本次发行、上市的影响。
　　（二）发行人董事长、总经理是否存在尚未了结的或可预见的重大诉讼、仲裁及行政处罚案件。如存在，应说明对发行人生产经营的影响。
　　（三）如上述案件存在，还应对案件的简要情况作出说明（包括但不限于受理该案件的法院名称、提起诉讼的日期、诉讼的当事人和代理人、案由、诉讼请求、可能出现的处理结果或已生效法律文书的主要内容等）

不过是它告人家，无非是打输了，没啥影响。

Malthus00

发行人的诉讼或仲裁等或有事项影响持续盈利能力。
发行人股东的诉讼或仲裁等或有事项影响的只是股权结构的稳定性。

小股东起诉他人，不论金额大小，该或有事项会影响发行人的股权结构吗？
既然不影响，工作底稿收集即可，何必披露呢？

fushengbin

当然要披露啊，只要不对股权结构发生重大影响不就行了？

liang888

既然不会对公司股权造成影响，就更应该披露才对，现在不同以前，象挤牙膏一样披露可不行了

martinboris

liang888 发表于 2014-10-20 22:17
既然不会对公司股权造成影响，就更应该披露才对，现在不同以前，象挤牙膏一样披露可不行了

同意，但如果该pe被提出反诉，会不会产生不利影响呢？

liang888

会被引起高度关注是肯定的，至于说对上市公司是否有不利影响，主要应该是担心PE持有的公司股权是否会被作为偿债的标的，个人认为这种可能性不大。
可以让律师根据实际情况作一下风险判断，一是对方反诉的可性有多大，二是反诉的胜算有多大，三是如果反诉胜诉PE是否有足够的能力执行法院判决，以确保所持公司股权尽量不发生变更。
实际上这种因股东的问题产生的股权变更，也不算是股权不清晰或不稳定，到时该变就变，对公司的影响也不太。
个人意见，供讨论

流风霜

liang888 发表于 2014-10-21 23:05
会被引起高度关注是肯定的，至于说对上市公司是否有不利影响，主要应该是担心PE持有的公司股权是否会被作为 ...

同意，PE如属于财务投资人，虽然持股比例超过5%，但对公司实际控制权不产生影响，股权即使变动，对公司持续经营能力不会有太大影响。