2010年保荐代表人考试真题收集帖！

投行人生

趁现在还记得，集中跟帖收集。

扑通

考题一个500多字,记不住了.趁着脑子好，把记忆的都说了。希望斑竹还是要向先锋最早设立的那样，是一个开放的论坛。把大家整理的考点，都向大家开放，谢谢！

说说考点吧
上午：
一、金融10多分吧，大多常见考点，多了一些理论和实文类考点，
1、货币政策:4万亿投资;国家为基础建设大发货币会造成全民储蓄率上升之类
2、巴赛尔协议算资本充足率
3、费雪、剑桥、佛理得曼、凯恩思理论
4、基础货币
5、M0、M1、M2
6、货币政策影响货币乘数、还是货币供应量
7、通货膨胀
8、央行资产与负债
9、商业银行中间业务
10、期货与期权
11、300指数的合约
12、股指期货计算
13、汇率
14、国际收支平衡

二、会计 （还是上午10多分，下午10多分），这个不用说考点，几乎每个准则都会考到
三、经济法 两法题少，多了商标、专利一些
1、纯粹得两法题不多，大都开始和规范治理及法释相结合，难度加大了
2、对外担保
3、大股东滥用和人格否定
4、关联交易
5、出资
6、异议股东股份收买请求权
7、直接诉讼和代表诉讼
8、一人独资机构设置
9、股份公司投票权
10、有限公司股权对外转让，章程特别规定后的处理
11、股份公司设立（老法，新法不同要求）
12、股东大会特别决议
13、上市公司独立董事
14、上市公司股权转让
15、竞业禁止
16、股东诉讼
17、股东知情权
18、合并、分立、减资
证券法
1、承销团
2、对不同的主体适用不同的归责原则（结合虚假披露法释）
其他法律
1、合伙企业（普通和有限）
2、商标法（起诉地）
3、专利法（职务发明、委托开发、专利撤消）
4、民事诉讼和仲裁
5、法释［2003］2号


四、财务管理 题量较多，上下午10多分样子，一个杠杆、盈亏平衡、安全边际反复在考
1、权益乘数＝总资产÷股东权益＝1＋产权比率＝1/（1－资产负债率）
2、可持续增长率与实际增长率
3、股票估值模型
4、项目投资：净现值
5、加权平均资本成本（影响因素）
6、经营杠杆和财务杠杆
7、固定成本
8、量本利分析和边际贡献
9、盈亏平衡
10、安全边际
11、单变量的敏感测试（印象是价格）


五、税法：每个税种都考到了
1、增值税
2、消费税证收环节
3、营业税
4、企业所得税优惠
5、土地增值税和印花税

六、审计：考了一个
1、审计延伸12个月

七、证券类，不多
1、内幕交易
2、证券公司直投
3、分类监管
4、限售流通股
5、基金托管人职责
6、投资基金限制
7、中小板累计投票特例
8、上交所大宗交易
9、QDII投资范围
10、中小板交易信息披露和上股东大会标准（还有主板半、上下各一）
11、利率期限结构
12、证券市场线和资本市场线差异

另外中小板内容：贼多，是题都挂一个中小板上市公司，谁出的题啊？

权益证券类：几乎全是核心内容，有考债务类吗？除了一个债权托管人，印象没了
1、破产重整和和解
2、股份公司设立
3、整体变更
4、国企改制
5、发起人出资
6、土地使用权处置
7、无形资产处置
8、国有股权管理
9、改制中审记与评估
10、IPO申请文件
11、重大资产重组被收购方财务报告
12、IPO重大障碍（有几题）
13、适用意见第3号（N道涉及）
14、适用意见第1号
15、独立性
16、合并还是母公司口径
17、创业板首发条件
18、环保核查
19、封卷及会后事项
20、再融资条件（有几道）
21、净资产收益率计算
22、配股
23、非公开发行（定价、调价、邀请书）
24、受托管理人
25、新股发行改革（两三道）
26、一致行动人
27、要约收购豁免
28、间接收购
29、重大资产重组标准
30、重组后再融资
31、上市公司对外担保
32、关联交易标准
33、吸收合并H股
34、股权激励
35、每股收益

考试风格彻底变化，下午90道，大概需要计算的有70道之多。从“文科”考试向“理工”类彻底转变

炳炳

变更募集资金投资项目地点，独立董事是否需要发表意见？

炳炳

判断：看涨期权的购买者收益无限损失有限，看跌期权收益有限，损失无限？ 记不太清楚，似乎是这样的。

tony78

首先是题型变了，判断倒扣题增加到15个，剩下的全部是不定项选择，难度提高。
其次是题目本身难度加大了点。

税法：从中关村考到浦东，从软件企业考到贵阳企业
其他的，想起来再说

wyang_1999

趁现在还记得：
1、一人有限公司可以不设（）
A、董事会、B、监事会、C、经理、D、股东会

johnhom

选择题有一题考证券公司分类监管
有个选项分类评级的结果要在公司报告里披露
还有个选项证券公司分类分级共分5大类11个级别

还有一道考流动资产周转率，销售收入10000万。货币资金300万，应收帐款1000万，存货1000万，一年内到期长期负债200万，可供出售金融资产1000万，固定资产400万。问流动资产周转率等于4？

就记得这些，后面就头昏了，乘还有点印象先写下来。

炳炳

判断：某企业只销售一种产品，固定成本5000万，单价50元，单位成本30元，销售量1600件，安全边际是11000元。 好象与原题有差差异。
判断：国际收支平衡表有自动平衡作用，后面一句不记得了。
2、证券公司直投公司相关规定，符合规定的有（多选）A:为客户提供股权投资的财务顾问服务；B投资级公司债、货币市场基金 C:对外提供担保 D:以自有资金对直投子公司投资，金额超过证券公司净资本的16%

炳炳

商业银行的中间业务（多选） A 汇总 B承兑 C，不记得了，大家补充吧。

另外一道选择题：收入时点的确认，分期收款发出商品，07年1月1日全部确认，还是按合同约定收款期确认。

yeewhong_wy

下午的考题普遍比较长，很难回忆全了，简单整理了几题

判断：
1、公司债发行规模计算，母公司对子公司持股80%。
        2009.12.31        2010.6.30
合并报表股东权益        40        50
合并报表股东权益（归属于母公司股东）        35        40
母公司中期票据        1        1
母公司短期融资券        1        2
子公司企业债        0        5
子公司短期融资券        1        1
2010年9月申请，母公司可发行公司债10亿元。
2、QDII可投资：政府债券、住房按揭抵押证券、公司债券。
3、上市公司公开发行证券，募集资金拟用于重大资产购买，需编制3年一期备考合并利润表和3年一期备考合并资产负债表。
不定项：
1、上市公司可通过以下方式使用土地：
A、向控股股东租赁授权经营土地；
B、向土地管理部门租赁国有土地；
C、向控股股东租赁其以出让方式获得的土地；
D、因建设国家重点能源项目获得划拨土地；
E、向控股股东租赁划拨土地。
2、规模较小的一人有限公司可以不设：
A、股东会
B、董事会
C、监事会
D、经理
3、拟上市公司董事会构成符合规定的有：
A、一名独立董事担任合伙人的律师事务所曾担任公司常年法律顾问，现已解除服务合同；
B、一名独立董事为会计专业人士，同时兼任4家上市公司独立董事；
C、董事会由9人构成，其中独立董事4名、董事长兼总经理1名、副董事长兼副总经理1名、另三名董事分别由职工代表、财务总监、董事会秘书兼任；
D、董事会由9人构成，其中独立董事4名，董事长1名，副董事长1名。
4、中小板上市公司净资产1亿元，前一年利润下滑50%，被退市风险警示的情形有：
A、年报出现巨额亏损
B、年报被出具否定意见
C、被大股东违规占有资金5000万元
D、对外担保1.2亿元
（还有一个选项记不清了）
5、QFII可投资：
A、（某个A股）
B、长虹CWB1
C、华夏***基金（LOF）
D、03中铁债（SH.******）
6、沪深300股指期货：
A、每点300元；
B、最低保证金12%；
C、最小变动点位0.1；
D、交易时间9:00~11:30,13:00~15:00。
7、根据创业板招股书准则，需披露股东的实际控制人的有：
具体选项记不太清了，2个是6%，2个是3%，考点是最近1年新增法人股东需披露实际控制人。