三板企业IPO

xdy8880

IPO时，通过做市进来的契约型基金、资管计划等需要穿透核查吗？是否备案了就不需要穿透核查？只备案了资管计划，但是资管计划的管理人没有备案是否影响IPO？

forestbus

目前证监会要求对私募基金、资产管理计划和信托计划等在申报前均要进行清理，没有清理会对IPO构成障碍。
对于股东人数的穿透核查，相关对顶是对银行理财和基金业协会备案的资管产品都无需穿透，但是单纯以认购股份为目的而设立的公司法人、合伙企业等持股平台，不具有实际经营业务的需要穿透。如果新三板企业在挂牌期间由于引入股东导致股东总数超过200人，根据《非上市公众公司监管指引第4号》，此类企业申请公开发行并在交易所上市的，应当对股份进行确权，确权比例达到90%以上。但是目前看到的实际操作中也有未进行确权的，并未严格按照规定执行。具体要和证监会沟通。

xdy8880

forestbus 发表于 2016-5-13 15:18
目前证监会要求对私募基金、资产管理计划和信托计划等在申报前均要进行清理，没有清理会对IPO构成障碍。
对 ...

多谢！还有个问题就是在不考虑清理三类股东情况下，只有资管计划备案，但是相应的管理人没有备案，这样会不会有问题？

paipaipai

按5月13日基金业协会发言，在争取在协会备案的私募基金不穿透核查。