关于审计基准日后发生股权变化的几个问题

IBDstar

请教高手几个问题，麻烦解答，并最好列出依据，非常感谢！

一、整体变更时，改制基准日至创立大会召开的过程中：
1、能否发生增资行为？
2、能否发生股权转让行为？

二、报告期末（例如12月31日）至申报前（例如3月份申报）的期间，例如2月份
1、能否发生增资行为？
2、能否发生股权转让行为？

三、申报后证监会曾答复说股权不宜发生变动，如果发生变化，则中介机构要重新履行尽职调查。是否是说要在会企业发生股权变化，要补充申报材料？如果过会了是否允许？

rtl_genie

同问，求大侠回答。

rick0810

同问，求大侠回答。

haipi

二、报告期末（例如12月31日）至申报前（例如3月份申报）的期间，例如2月份
1、能否发生增资行为？
2、能否发生股权转让行为？
有没有相关案例啊？

mzgilww

一、问
答：两种都可以。法无禁止则自由，部门规章或者法律法规都没有明确规定，因此是可以的。但要注意，增资或股转，不要导致实际控制人、重要董监高、主营业务等发生变化，或其他触及上市红线的变化，同时要注意程序要完备，股东决议、验资、定价等等都齐备。
实务中案例也挺多，亿纬锂能、实益达、深圳怡亚通等。皆是在基准日之后、成立日之前发生股权各种变化的。
二、问
公司法是说“设立后1年内不得变更”，所以，股权转让先要满足这条；然后，增资是不禁止的，同样，不要触及上段提及的红线。
案例如东兴证券，08年股改，11年8月增资扩股，12年5月申报。
三、问
报上去之后，根据10年的保代培训，不要动，除非是判决、继承等法定事项导致的。
而且，此时增资扩股，还要加审一期，同时，引进新的股东，原则上要撤材料、重新内部决策后申报的（实务中除非是银行，比如杭州银行09年为满足资本充足率引进私募，就不要这么折腾。但，这也是要提前上报会里面、特批的）

cupl_jm

mzgilww 发表于 2014-6-30 09:59
一、问
答：两种都可以。法无禁止则自由，部门规章或者法律法规都没有明确规定，因此是可以的。但要注意， ...

多谢认真回复。本人小兵一枚，请问第二条里面的“设立一年内不得变更”指的是发起人的股份锁定吗？还是其他?求解答

看不见假装

有没有相关案例啊

NLW

mzgilww 发表于 2014-6-30 09:59
一、问
答：两种都可以。法无禁止则自由，部门规章或者法律法规都没有明确规定，因此是可以的。但要注意， ...

关于第一个问题，现实中确实有中间发送股权转让的情况。
不过增资的案例有吗？我想问如果做增资，验资报告怎么出？
股份公司的净资产肯定是增资前的数额，那是不是后面还要再单独出一份验资报告？
您是会计师还是投行部？

mzgilww

NLW 发表于 2014-8-25 22:13
关于第一个问题，现实中确实有中间发送股权转让的情况。
不过增资的案例有吗？我想问如果做增资，验资报 ...

你说的很好。
理论上，是不限制的，股份公司设立本身是股东自由意愿，理论上只要大家都同意，定价什么的，都不是问题。只是多了一个IPO，导致大家都不敢操作。
实务上，增资，是没见过的。主要问题也是如你说的，不好操作。也不敢操作。还是股权转让好。

kennic

问题二（1），如果不影响发行条件，不需要追加一期，案例：深圳同兴达科技股份有限公司，2014年9月申报并于9月19日预披露，基准日2014.3.31，最新增资日2014.4.17.
问题二（2），同（1），这种的案例很常见：最新的如：昆明积大制药股份有限公司，2014.11.5报送，11.21预披露，申报基准日2014.6.30，股权转让日2014.10.29。
当然，除非特别情况尽量不要在基准日后股权转让或者增资。