有关协议收购上市公司不超过30%股份的问题和流程，请各位前辈赐教

jessyhj621

    各位前辈，目前正在做一个小项目，一家民营企业协议收购一家上市公司超过20%但不超过30%的股份，收购后成为上市公司第一大股东，按照《上市公司收购管理办法》，收购方聘请我们作为财务顾问出具详式权益变动报告书和核查意见。是个比较简单的项目，但是在具体操作过程中还是觉得法律法规有点乱，感觉整个流程和思路不清晰，所以来请教一下投行达人。
    1、收购办法第十四条规定，通过协议转让方式，投资者及其一致行动人在一个上市公司中拥有权益的股份拟达到或者超过一个上市公司已发行股份的5%时，应当在该事实发生之日起3日内编制权益变动报告书，向中国证监会、证券交易所提交书面报告，抄报派出机构，通知该上市公司，并予公告。但是在《上市公司流通股协议转让业务办理暂行规则》中第四条规定证券交易所负责对股份转让双方当事人提出的股份转让申请进行合规性确认。这条是否是指凡是流通股协议转让行为是不需要证监会审批的，应该只是由交易所审核即可？那为何收购办法要求上报证监会？有做过这类项目的人能否具体告知一下究竟是怎样一个流程呢？
    2、我个人根据现有法规整理了一下这种协议收购超过20%不超过30%的股份的流程，不知道对否？还请各位不吝赐教：
（1）股权转让双方签署附生效条件的股份转让协议
（2）双方共同向交易所报送详式权益报告书、财务顾问核查意见以及交易所要求的其他文件，并抄报当地证监局，通知上市公司
（3）交易所审核后做出确认股份转让协议的决定，上市公司公告权益变动报告等文件
（4）双方向登记结算公司办理股份转让过户登记

jessyhj621

是我这个项目太简单还是问题太白痴呢？居然木有人回复

gcl10000

加我QQ交流吧，我以前买过一次

jessyhj621

gcl10000 发表于 2012-5-4 18:15
加我QQ交流吧，我以前买过一次

买过一次？你qq是啥呀

jxq425

请教楼主：最后项目是怎么操作的呢？需要向证监会提交第五十条相关的文件吗？还是直接披露就可以了呢？
根据《上市公司收购管理办法》第17条的规定，
（七）能够按照本办法第五十条的规定提供相关文件

pkujm10

不需要批准的是不是说5%以下的协议转让的啊

往哪走

刚做过一个5%以上协议转让的，不用证监会审批，但是要履行报告程序，并披露有关文件。协议也没附生效条件。