申报材料前如何清理对赌和回购条款？

tenyee

是一纸合约取消所有的权利义务吗？那pe的权利如何保障，万一上市失败怎么办？
还是签订阴阳合同，瞒着中介？

woshihuisun

今天看到了金刚玻璃的案例，发审委确实对这种东西深恶痛绝，个人认为需要投资者对项目企业足够信任了~

jewcn

通常的做法是把证监会能接受的东西放在主协议里面，对赌与回购等条款放在补充协议里面，补充协议约定好生效条件。另外，为了尽可能 保证补充协议效力，一定要把大股东拉进来作为协议一方当事人，或者干脆就只与大股东签。

jewcn

jewcn 发表于 2012-9-18 08:48
通常的做法是把证监会能接受的东西放在主协议里面，对赌与回购等条款放在补充协议里面，补充协议约定好生效 ...

拿人钱财，替人消灾，是中介机构的职业道德。企业上市过程中请中介机构是帮助找出问题，解决问题的，不是请来作为监管机构的代表指手画脚的。没有解决问题能力、没有与监管机构沟通能力的中介机构最好直接让他们滚蛋。