请教：关于按要求报送非公开发行股票保荐书的函

男老虎

上面这个文件是否还有效啊，我印象中这个文在2013年1月废止了，但找不到依据了。换句话讲：现在非公开发行股票申报材料是否需要发行保荐书啊，谢谢！

luzeyupku

个人理解：
1、《上市公司非公开发行股票实施细则》附件1：上市公司非公开发行股票申请文件，保荐人需出具发行保荐书和发行保荐工作报告。
2、为提高并购重组效率，上市公司发行股份购买资产可以同时募集配套资金：
（1）配套资金比例不超过25%的，按照重组办法等相关规定聘请独立财务顾问（要有保荐资格），上并购重组委审核。对于这种情形，保荐机构出具独立财务顾问报告，不是发行保荐书；
（2）配套资金比例比例超过25%的，上发审委审核，对于种情形，保荐机构出具发行保荐书？我不是十分确定，因为实例一般都是设定不超过25%。
3、单纯的非公开发行股份购买资产，应该按照重组办法规定来办，不涉及出具发行保荐书；
4、单纯的募集现金的非公开发行股份，按照《实施细则》来办，需出具发行保荐书。

灰先森007

1、《上市公司非公开发行股票实施细则》附件1：上市公司非公开发行股票申请文件，保荐人需出具发行保荐书和发行保荐工作报告。
2、为提高并购重组效率，上市公司发行股份购买资产可以同时募集配套资金：
（1）配套资金比例不超过25%的，按照重组办法等相关规定聘请独立财务顾问（要有保荐资格），上并购重组委审核。对于这种情形，保荐机构出具独立财务顾问报告，不是发行保荐书；
（2）配套资金比例比例超过25%的，上发审委审核，对于种情形，保荐机构出具发行保荐书？我不是十分确定，因为实例一般都是设定不超过25%。
3、单纯的非公开发行股份购买资产，应该按照重组办法规定来办，不涉及出具发行保荐书；
4、单纯的募集现金的非公开发行股份，按照《实施细则》来办，需出具发行保荐书。

anne6248

募集配套资金的比例，已经可以达到100%了，以上25%规定还适用吗？还是说，在25%到100%之间的，还是需要发行保荐书？