无风险利率对期权价值的影响

gsf828

期货教材对这一块解释是要看具体情况，注会教材财务管理解释是：无风险利率上升相当期权的执行价值降低，从而看涨期权的价值上升。
      2011年有一考题就是无风险利率上升，看涨期权的价值上升。

      疑惑，不知以哪个为准，有望高人指点

liuluyao

无风险利率上升，看涨期权价值上升，看跌期权价值下降。

bestcesc

分析教材是说不确定，财管教材是按照2楼的解释，国外的教材大多数是和财管教材一个结论，不过考试就不知道用哪个了.......

子有

按照财管的解释理解和作答，显然考题的选项基本是财管分析的原话，有何错？
分析那本教材所说利率对期权价格的影响比较复杂，需要综合考虑，并没与说不确定，
其中提到由于利率提高，使得执行价格现值降低，由此看涨期权价值提高；但同时，利率的提高使得期权的机会成本增加，资金会从期权市场撤离进入其他市场，使得期权供求市场发生变化（需求减少）由此导致期权价格下降。