有關周轉次數和周轉天數的兩點討論

cpahs

有關周轉次數和周轉天數的兩點討論

這兩點討論，此前在本人帖子中的「用戶手冊」中已經表述過。詳，財務報表分析範本、四捨五入、重分類、稅負和會計準則企業化、財政年度統一，http://www.thxflt.com/forum.php?mod=viewthread&tid=86824。這裡提出來，一是引起注意，二是進行更詳細地舉例和討論。

以下的討論，均系本人觀點。本人看到很多相關的中文出版物或實務作業，以及不少的外文出版物和實務作業模型，並未發現類似觀點。不知是否準確，也很想知道，儘管在我所知的中外理論上未有涉及，在實務中，如ERP等系統中，是否有類似的設定？

1。周轉次數的分子和分母設定

周轉率或周轉次數，常被用以衡量轉換速度或效率。當我們使用周轉時，事實上有兩種轉換，一是從其他事物轉換為標的，二是從標的轉換為其他事物。

這裡舉員工為例說明。先用數字具體解釋一下，再用代數抽象概括。

例如，假定在某個時期內，期初、入職、離職和期末的職員數量分別表示為100，200，200和100。那麼，期初有100個職員，隨後入職100個，離職100個，再入職100個，再離職100個，期末還餘100個。也可以是，期初有100個職員，隨後離職100個，入職100個，再離職100個，再入職100個，期末還餘100個。

這個順序並不重要。每次離職入職的人數也不必然得是100個整體進行。

對上述情況，有以下5個周轉率可以使用。

1。職員入職周轉率＝本期入職職員數/期間職員平均數＝200/[(100+100)/2]=2
2。職員離職周轉率＝本期離職職員數/期間職員平均數＝200/[(100+100)/2]=2
3。職員入離職總數周轉率＝本期入離職職員總數/期間職員平均數＝(200+200)/[(100+100)/2]=4
4。職員入離職均數周轉率＝本期入離職職員均數/期間職員平均數＝[(200+200)/2]/[(100+100)/2]=2
5。職員入離職淨數周轉率＝本期入離職職員淨數/期間職員平均數＝(200-200)/[(100+100)/2]=0

將上述計算結果例子來看，能夠反映實際的是指標1、指標2、指標3和指標4，即職員入職周轉率、職員離職周轉率、職員入離職均數周轉率「即職員吞吐總量周轉率」和職員入離職均數周轉率「即職員吞吐均量周轉率」 。其含義定義和反映的情況也很直觀。

這裡需要注意的是，我們已經就分子進行了區別和討論，為何分母總是期間職員平均數呢？

這個問題可以從這兩方面來思考。
一是，即便期末職員數不為100，比如是99或98，那麼，在期末前後總有一天，職員數是100。需要謹記的是，周轉率反映的是事物變化轉換的速率。
二是，假定上述期間不是一年，不是一月，也不是1禮拜，而是1天，那麼，比較合理的計算安排，還是期間平均數，即期初期末的平均數。

所以，不管周轉次數指標的分子如何定義，分母總是期間平均數。

上面例子的數字設定是人為和特殊的，是為了便於理解。為適用更廣泛的情形，下面用代數形式來概括。

例如，假定在某個時期內，期初、入職、離職和期末的職員數量分別表示為EO，EN，EF和EC。那麼，以下關係存在。
EO+EN-EF=EC
有4個周轉次數指標可以被用以衡量職員流動速率，分別定義如下。
職員入職周轉率 TN≡EN/期間職員平均數=EN/[(EO+EC)⁄2]
職員離職周轉率 TF≡EF/期間職員平均數=EF/[(EO+EC)/2]
職員入離職吞吐總量周轉率 TTR≡/期間職員平均數=(EN+EF)/[(EO+EC)⁄2]
職員入離職吞吐均量周轉率 TNR≡/期間職員平均數=[(EN+EF)/2]/[(EO+EC)⁄2]=(EN+EF)/(EO+EC)

出於同樣的緣由，資產「如應收賬款、存貨等」和負債「如應付賬款、預付款項等」等的周轉率，也應從此二方面下手定義。這樣，借貸雙方的發生額應包含在指標的計算中。這是決定使用哪個變量進行計算的原則。在使用指標時，必須時刻謹記指標的前提假定、含義和暗含的示義。

然而，在實務中，其他變量，常常被用來替代借貸方發生額。例如，銷售收入，就被用來作為應收賬款借方發生額的近似，替代應收賬款借方發生額，參與應收賬款周轉率的計算。很多時候，這樣處理是合理的。正如上闡述，應使用應收賬款借方發生額，來計算，從銷售商品提供服務到確認應收賬款債權，的轉換速率，應使用應收賬款貸方發生額，來計算，從確認應收賬款債權到收現，的轉換速率。

2。周轉天數的天數設定

在計算周轉天數時，實際工作天數和日曆天數被區別出來。以實際工作天數計算的周轉天數，應被用以衡量運營管理效率。對於每周工作6天和每周工作7天的企業來講，這兩者就有著16.67%「(6-7)/6」的顯著區別。以日曆天數計算的周轉天數，應被用以衡量融資管理效率。因為日曆天數是在利息計算等融資定價過程中使用的天數。

同樣地，在鼓勵或要求職員加班、每天雙班制甚至三班制的企業中，各項指標也將有顯著差異。但在如何衡量上，存在著許多困難。

cpahs

應該講，第5個指標也是有意義的，可以定義為
職員入離職淨量「吞吐淨量」周轉率 TTR≡/期間職員平均數=(EN-EF)/[(EO+EC)⁄2]

特此更正。