首发中，控股股东、一致行动人的股份锁定期

山谷

各位：

       有关首发中，控股股东、实际控制人的一致行动人所持股份的锁定期同为3年，是否有相关的明文依据？

lihaogsmpku

首发管理办法

山谷

补充一下，如果因签署一致行动协议，才能确定控股股东和实际控制人的，我理解与控股股东和实际控制人签署一致行动协议的一方所持股份应按照控股股东和实际控制人进行锁定；如果签署一致行动协议不是认定控股股东、实际控制人的必要条件，那该部分一致行动人的股份也要锁三年吗？主板、中小板、创业板是否有区别？

tuotuo0723

实际控制人不是因为签订了一致行动才确认的，你这里存在一个逻辑的错误。在首发中，一般需要实际控制人没有变化，一致行动人构成共同实际控制是对过去经营期间的一个认定。签订一致行动人协议是保证其实际控制权的行使在本次发行上市完成后的可预期期限内稳定并有效存续。可以说，一致行动人共同组成实际控制体，因此都要按照对实际控制人要求进行锁定。

山谷

tuotuo0723 发表于 2016-3-16 18:50
实际控制人不是因为签订了一致行动才确认的，你这里存在一个逻辑的错误。在首发中，一般需要实际控制人没有 ...

明白了，如果A持有公司60%股份，C与A签署一致行动协议，同意与A表决权行使保持一致，这种情况C持有的股份就属于A间接控制的股份吧

tuotuo0723

通常情况下，如果A持有60%的股份，自己就构成了控股，不需要同C签订一致行动人。一致行动人，通常在于共同控制的情形。