关于可交换债的问题

yohn1031

有一类公司主体，公司设立时就是为了参与某上市公司的定增获得股份，公司过往几年都没有主营业务收入，这类主体是不是现在交易所不给发可交换债？有什么方式尝试呢？

zxqtdjdgd

比较难哦，毕竟会考察公司将来如何偿付本息

大海星辰

公募公司债要求近三年利润能覆盖利息的1.5倍，私募要能覆盖利息。没有主营业务收入，近三年净利润有吗？如果净利润来自营业外收入，未来的持续盈利能力会受到交易所严格问核的

yohn1031

咨询过一些老师，说这种项目交易所会重点关注融资的必要性以及还本付息的保障。不能投资二级市场

fanckjob

《上市公司股东发行可交换公司债券试行规定》
二、申请发行可交换公司债券，应当符合下列规定：
（一）申请人应当是符合《公司法》、《证券法》规定的有限责任公司或者股份有限公司；
（二）公司组织机构健全，运行良好，内部控制制度不存在重大缺陷；
（三）公司最近一期末的净资产额不少于人民币3亿元；
（四）公司最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券一年的利息；
（五）本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期末净资产额的40%；
（六）本次发行债券的金额不超过预备用于交换的股票按募集说明书公告日前20个交易日均价计算的市值的70%，且应当将预备用于交换的股票设定为本次发行的公司债券的担保物；
（七）经资信评级机构评级，债券信用级别良好；
（八）不存在《公司债券发行试点办法》第八条规定的不得发行公司债券的情形。

Leoakyy

你说的是有限合伙企业？ 发不了，没有法人资格

yohn1031

fanckjob 发表于 2017-2-7 15:12
《上市公司股东发行可交换公司债券试行规定》
二、申请发行可交换公司债券，应当符合下列规定：
（一）申 ...

公募发行有这个要求，私募没有这个要求把